資本的力量：中國企業全球資本運營成功寶典（簡體書）

《資本的時代系列資本的力量：中國企業全球資本運營成功寶典》主要是寫給中國的企業家和創業者看的。要想創業不差錢，資本運營是關鍵。比如搜房網，憑藉資本力，一路上青天。資本運營在兩點，有效融錢和花錢。融錢渠道有多種，代價成本各不同。花錢有方有訣竅，跨境並購很重要。讀萬卷書不如行萬里路，行萬里路不如識人無數，識人無數不如仙人指路。本書第一編仙人引路，站上巨人肩膀--名企老總資本運營訪談錄，20位名企老總揭露如何通過資本運營創造創業神話。王志東說，新浪模式有風險，不做風險會更大。俞敏洪抱著一個信念，將新東方從小家族企業做到華爾街一強。李開複認為第四波創業高潮來到了。劉強東分享京東現在不差錢，用戶體驗是關鍵。於剛證明從零做到二十。楊甯創造了神奇的空中網速度。本書第二編條條大路，資本全景展現--資本來源渠道和成本分析，告訴你條條大路通羅馬，融資渠道有多種。從明修棧道廣聚眾財的公開發行，暗渡陳倉斂財富人的借殼上市，先來後到的天使風投和私募，到上市合規的酸甜苦辣和私有化下市的方向調整，把融資的渠道和成本進行一一分析。登高一望，上市何方？第三編路在何方，放眼全球市場--中國公司登陸十大資本市場，精選十大全球資本市場進行簡單介紹，附上上市標準條件，並提供中國公司在其交易所上市情況。這些資本市場包括遠在大洋彼岸的納斯達克和紐約證券交易所，加拿大的多倫多證券交易所；歐洲大陸上歷史悠久的倫敦證券交易所和德意志證券交易所；亞洲大陸上新加坡和韓國證券交易所，近幾年的新甲香港證券交易所和中國大陸證券交易所。資本市場深似海，密如林。沒有資本專家導航，輕則迷失叢林，重可沉船海底。本書第四編專家指路，融資並不困難--公開發行融資和私募融資指引，由30多位資本市場專家為你導航。這些資本市場專家在融資上市和投資並購領域從業多年，現在或曾就職于知名投資銀行瑞銀集團和德意志銀行、會計師事務所畢馬威和普華永道、美國和中國的著名律所、知名私募和風險基金、一流的財務顧問和投資者關係所。他們從各自的專業角度，就融資和上市的相關商業、法律、財務、管理、投資者關係，公眾媒體關係等問題進行分析解讀，為你釋疑解惑，引導你成功融資。成功融資非終結，投資並購是正道。本書第五編下一步路，用錢也有訣竅--跨境投資並購運作，則從財務顧問、法律和會計稅務等角度討論了跨境投資並購的相關問題，協助創業者和企業家憑藉資本的翅膀，通過並購實現快速擴張，建立業界的領先企業。．

郭智慧，智慧資本國際公司董事長。智慧資本致力於為中國企業在全球資本市場運營提供顧問服務和信息平臺，包括美國和香港特別行政區。服務範圍包括融資上市和投資並購（協助發現並購目標和進行並購），其專家團隊為中國企業全球資本運營提供一流專業顧問服務。該公司網站整合了海外融資上市和投資並購的項目和資金等信息資源，打造了海外融資上市和投資並購交易的信息平臺。郭智慧女士也是美國知名華爾街律師事務所律師。其法律業務集中於中國與美國及其他海外地區之間跨境融資上市和投資並購。她代表中國客戶在美國、香港和其他海外地區進行融資上市、投資並購、投資移民及其他跨國商業交易。她也協助美國和其他外國公司在中國進行並購投資以及其他商業擴展業務。郭女士具有美國紐約州和中國律師執業資格。在赴美之前，其在中國知名律所大成律師事務所工作，主要業務範圍為公司和證券業務。郭智慧女士積極領導和參與行業協會和非營利機構活動。她擔任國際資本市場聯盟董事會主席。國際資本市場聯盟（International CapitalMarket Alliance，ICMA）是一個總部設在紐約的金融協會組織和非盈利機構，其主要目標是為國際資本市場專業人士和公司高管提供一個信息交流和資源整合的平臺。郭智慧女士還擔任美國紐約地區律師協會亞洲業務委員會主席。該委員會旨在加強紐約地區律師和亞洲國家地區律師的交往和關係，以及兩地區的法律和商業方面的交流。郭智慧女士已出版《企業改制並購文書垘本和操作指南》和《新企業破產法操作指南和文書垘本》兩本著作，並在專業期刊上發表專業文章多篇。其多次接受《中國證券報》，《中國日報》和其他報刊雜誌的採訪，並在資本市場論壇和其他相關會議上多次演講。郭智慧女士在中國政法大學獲得法學學士和碩士學位，在美國佐治亞大學獲得法學碩士學位。．

《資本的力量:中國企業全球資本運營成功寶典》介紹中國企業家最想知道的資本運營成功秘笈，為投融資專業人士求之不得的全球觀點聚集。
王志東、俞敏洪、劉強東、李開復、莫天全、于剛、曹允東、陳義紅、黃勁、張永琪等20位名企老總暢談創業過程中的資本運營史，故事精彩、語言幽默。
瑞銀、畢馬威、普華永道、智慧資本、金睿投資、百瑞資本、漢坤律師事務所、大成律師事務所等知名機構的30多位全球資本市場專家指點企業全球融資、私募、并購、上市、投資的各個方面，內容專業、信息量極大。
中國企業登陸美國、香港和中國大陸、倫敦、德意志、多倫多等全球十大資本市場指引，介紹詳盡、操作具體。
《資本的力量:中國企業全球資本運營成功寶典》適合企業高管、創業人士、律師、投行、會計師及其他所有關注資本市場的人士閱讀學習，定能帶給您不一樣的視野和知識。

資本的力量
資本的力量毋庸置疑。從宏觀方面來講，資本的力量影響了世界歷史和國家興衰。從微觀方面來講，資本的力量影響了企業的成敗和個人財富的增減。
15世紀末，哥倫布帶著自己的探險方案，向歐洲貴族包括西班牙女王尋求一筆巨大的資金幫助。哥倫布提出：投資人負擔探險的全部費用。如果探險失敗，其不負責賠償損失；但如果探險成功，其要獲得探險收益的10%，同時成為新領地的總督。西班牙女王接受了這個條件，提供了巨額資金。這是人類歷史上影響深遠的一筆風險投資。最終，女王的風險投資和哥倫布的航海技術，造就了美洲大陸的發現，書寫了西方地理大發現最輝煌的成就。
資本的力量推動了歷史上重大技術革命的成功，包括19世紀的鐵路、運河和電氣技術革命，以及20世紀的信息技術和社交媒體革命。馬克思在他的《資本論》第一卷中，對資本組織在改變世界面貌的鐵路網建設中的作用做了高度評價。他寫道：“假如必須等待積累去使某些單個資本增長到能夠建設鐵路的程度，那么恐怕到今天世界上還沒有鐵路。但是，集中通過股份公司轉瞬之間就把這件事情完成了。”股份公司制度正是通過資本的廣泛大量融集，凝聚了資本的力量，從而實現了原本不可能的鐵路網的建設。
資本在1825年幫助打通了美國歷史上最著名的伊利銀河，并協助建設了美國的運河網絡。19世紀80年代初，美國銀行家摩根投資了200萬美金，與愛迪生合伙開辦了電燈公司，開創了人類的電氣時代。20世紀，憑借資本的翅膀，信息技術革命改變了世界和我們的生活。許多信息技術企業，比如微軟、雅虎和谷歌，登錄資本市場，借助資本的力量，躋身于世界500強企業行列。新媒體時代的社交網絡巨頭Facebook，于2012年5月18日在美國納斯達克上市。
資本的力量還決定了戰爭的成敗和國家的興衰。比如，美國南北戰爭初期，財力雄厚的南方在戰場上連連獲勝。華爾街的金融家們協助北方政府發行國債融集大量戰爭資金，幫助北方政府贏得了這場內戰。南方的一位將軍在他的回憶錄中寫道：我們不是被北方的士兵打敗的，是被北方的金融打敗的。《華爾街》第59頁，中國商業出版社2010年版。
金融中心的變遷和國家興衰的變遷息息相關。17世紀，股份制、股票制度和銀行系統的創新和建立，使得阿姆斯特丹成為當時的世界金融中心。荷蘭在北美的殖民地被英國人奪去之後，英國本土爆發的“光榮革命”，又讓倫敦在19世紀成為世界工業、貿易和金融中心。經過100多年的發展，到1900年，新興的美國取代了英國，成為世界上最強大的經濟體。紐約取代了倫敦，成為全球新的金融中心。量子資金的吉姆?羅杰斯認為，現在美國是世界上最大的債務國，英國也有沉重的債務。所以世界金融行業的中心正在從西方向亞洲轉移。為實現這種轉移，中國必須要有資本市場。要建立類似美國20世紀50年代到70年代自然的資本市場。同上，第180-182頁。
中國的資本市場是很年輕的。1981年新中國第一次發行國債，此時距離世界上第一張債券的發行已有636年。1991年上海和深圳誕生了新中國第一批股票，而早在389年前荷蘭就出現了世界上第一張股票。同上，第2-3頁。資本這個概念，雖然仍然相對比較陌生，但在中國已經成為越來越熱的詞匯。2009年左右，中國進入了“全民PE”的狂熱時代。2009年起連續三年，香港取代紐約，成為全世界IPO公開發行數量最大的資本市場。每年，幾百家中國企業在大陸資本市場、香港地區、美國和其他國際資本市場上市融資，利用資本的力量做大做強企業。
本書中采訪的中國企業是運用資本力量成功創業的典型案例。搜房網，從公司成立一開始就重視資本運營，利用資本的力量在短短幾年建立了中國最大的房地產信息企業。空中網楊寧，利用資本的力量，用僅僅兩年多時間將空中網從創立做到了納斯達克上市公司。京東商城和去哪兒網，通過風投和私募基金就融集了數億美元。此外，1986年3月13日，美國微軟公司在納斯達克掛牌上市。公司創始人比爾?蓋茨當年以3.15億美元的財富首次進入《福布斯》富豪榜。中國企業奇虎在美國的上市，也使其許多高管躋身于百萬富翁行列。百度董事長兼首席執行官李彥宏親身體驗到，風險投資和上市這些機制，能夠讓很多創業者實現他們的夢想。同上，第68、78頁。
沒有一個國家、企業和個人愿意承擔忽視資本運營的代價。不完善其資本市場，英美等西方國家將不易從經濟危機中恢復過來。不提升其資本市場，21世紀難以成為亞洲的世紀。不加強其資本運營，企業的發展可能會受資金制約，導致市場份額減少，被并購甚至可能經營失敗。不了解資本運作，個人可能難以實現財富快速增加，甚至可能失去現有財富。
在資本市場面前，中國這個國家、中國企業和個人相對年輕，缺乏經驗。本書希望通過資本運營成功案例的分析和實戰經驗的提供，協助中國、中國企業和個人，利用資本的力量，實現國家強大、企業成功和個人致富。

第一編 仙人引路，站上巨人肩膀--名企老總資本運營訪談錄第一章 新浪王志東：新浪模式有風險，不做風險會更大第二章 搜房莫天全：成功企業三要素是節約成本、高速成長、和資本市場結合第三章 展訊通信陳大同：反擊做空有絕招第四章 創新工場李開複：第四波創業高潮來到了第五章 新東方俞敏洪：我始終有一個信念第六章 京東商城劉強東：京東現在不差錢，用戶體驗是關鍵第七章 1號店於剛：從零做到二十第八章 學而思曹允東：不怕錢多，不怕上市合規難第九章 用友軟件王文京：上市融資助力公司業務華麗轉型第十章 探路者盛發強和王靜：探路創業板成功上市之道第十一章 中國動向陳義紅：品牌奇才的對賭體驗第十二章 安博黃勁：投資者不會被感動，只會看事實第十三章 賽維彭小峰：雙重成功有訣竅第十四章 環球雅思張永琪和張曉東：股權激勵留人才第十五章 愛爾眼科陳邦：資本運營超對手第十六章 文思陳淑寧：建設開放性人才平臺和資本平臺第十七章 去哪兒網莊辰超：去哪兒拿3億美元？！第十八章 無錫尚德施正榮：科技創業+資本運營第十九章 空中網楊寧：神奇的空中網速度第二十章 世紀佳緣龔海燕：淡泊地創業與融資第二編 條條大路，資本全景展現--資本來源渠道和成本分析第一章 公開發行：明修棧道廣聚眾財第二章 借殼上市：暗渡陳倉斂財富人第三章 私募融資：天使先來風投後到第四章 上市合規：有甜有苦借力提升第五章 私有下市：去也忙忙調轉方向第三編 路在何方，放眼全球市場--中國公司登陸十大資本市場第一章 納斯達克股票市場第二章 紐約泛歐證券交易所第三章 美國OTC市場第四章 多倫多TMX集團證券交易所第五章 倫敦證券交易所第六章 德意志證券交易所第七章 韓國證券交易所第八章 新加坡證券交易所第九章 香港證券交易所第十章 中國大陸證券交易所第四編 專家指路，融資並不困難--公開發行融資和私募融資指引第一章 華爾街首發的準備與過程第二章 投行看首發第三章 獨立審計師的角色和職責第四章 跨境上市的會計高招第五章 美國證監會審查的秘密第六章 成功內控的八條秘訣第七章 上市後的運營難題第八章 對話華爾街第九章 創建新型投資者關係第十章 借用媒體的力量第十一章 重贏投資者的芳心第十二章 動盪之秋也賺錢第十三章 美元投中資知己要知彼第十四章 財經印刷助首發第十五章 港市熱又鬧投行看門道第十六章 中資上港市法律先分析第十七章 赴港要過關財務是關鍵第十八章 大陸首發難一路有指點第十九章 排除創業路上的地雷第二十章 全民私募的今天和明天第二十一章中國本土私募基金的管與退第五編 下一步路，用錢也有訣竅--跨境投資並購運作第一章 跨境投資創建並購第二章 另類投資移民美國第三章 海外並購搶佔先機第四章 跨境並購難會計出高招第五章 架構要搭好審批也重要第六章 中海油的海外遊一成一敗有經驗結語 資本市場的春天．