跨境支付全球史：從馬爾代夫海貝到數字貨幣（簡體書）

跨境支付（Cross-border Payments）是指兩個或兩個以上的國家或地區之間因國際貿易、國際投資以及其他方面所發生的國際間債權債務，借助一定的結算工具和支付系統實現的資金跨國和跨地區轉移的行為。跨境支付是國際貿易和經濟活動的核心，對全球化有極其重要的意義。

縱觀全球跨境支付歷史演變過程，跨境支付是隨著國際產業分工及國際交往活動的持續發展而興起的。本書梳理了從貝幣、金銀幣、紙幣到匯票等非現金支付工具，再到當前發展如火如荼的數字貨幣的演變歷程，其間也闡述了相關貨幣制度的發展、中央銀行和商業銀行在支付體系中的角色、數字人民幣的發展前景。本書內容翔實、理論深厚，具有很高的學術參考價值，也是大眾了解跨境支付發展史的絕佳讀物。

賀力平，北京師範大學經濟與工商管理學院教授，兼任中國世界經濟學會副會長和中國國際金融學會學術委員會委員，1987年碩士畢業於中國社會科學院研究生院世界經濟與政治專業，1996年獲倫敦大學亞非學院經濟學博士學位，2002—2003年作為富布萊特學者訪問紐約哥倫比亞大學商學院。長期從事世界經濟、國際金融和貨幣金融史問題研究，近來主要著作有《人民幣與美元匯率研究》（經濟科學出版社，2023年）、《世界金融史：從起源到現代體系的形成》（中國金融出版社，2022年）以及《超級通脹世界史》（Hyperinflation: A World History, Routledge, 2018）等。

趙鷂，北京師範大學經濟與工商管理學院博士，研究方向為貨幣理論與貨幣政策。現從事數字金融、數字貨幣相關理論與實踐的研究工作，曾在國有大型商業銀行、金融監管機構長期從事支付結算業務，多篇成果發表於《金融研究》《金融評論》《金融論壇》等國內核心學術刊物，著有《移動金融 普惠金融：理論與實踐》（中國金融出版社，2015年）和《金融發展、金融科技與經濟增長》（中國金融出版社，2023年）等學術著作，曾獲中國人民銀行重點研究課題三等獎等省部級獎勵。

1. 內容扎實，專業性強。本書梳理了從貝幣、金銀幣、紙幣到匯票等非現金支付工具，再到當前發展如火如荼的數字貨幣的演變歷程，其間也闡述了相關貨幣制度的發展、中央銀行和商業銀行在支付體系中的角色、數字人民幣的發展前景，通俗易懂，是廣大讀者了解跨境支付發展史的優質讀物。
2. 賀力平教授與趙鷂博士學術背景深厚，長期從事經濟金融、貨幣理論及其發展史的研究，研究成果豐富。本書作為跨境支付全球發展史方向的初創成果，具有重要的學術理論價值和社會價值。
3. 清華大學五道口金融學院前院長、中國人民銀行原行長助理張曉慧傾情作序推薦，中國社會科學院金融研究所所長張曉晶、中國銀行研究院院長陳衛東、國際貨幣基金組織資本與市場局副局長何東重磅推薦。

序 言 / 張曉慧 I

緒 論 跨境支付的基本特點與發展脈絡

第一章 跨境支付與貨幣的誕生

物物交易在人類社會早期發展階段的普遍性 015

“幣”最早出現於部落之間的跨境支付 020

海貝是歷史上最早的跨境支付工具？ 025

春秋戰國時期的跨境支付 033

古代絲綢之路上的跨境支付 039

走出國門的金銀鑄幣 048

第二章 跨境支付歷史上的金銀競爭

歷史上推動跨境支付發展的中心化力量與網絡力量 065

歷史上的“金帝國” 072

歷史上的“銀帝國” 082

跨境支付與白銀的世界性流動 086

金本位制為何勝出？ 092

多邊跨境支付的興起 104

第三章 銀行與非現金跨境支付工具的發展

唐朝“飛錢”與匯票的關係 112

作為閉環模式經營者的聖殿騎士團 117

美第奇銀行與中世紀歐洲匯票制度的創立 122

存款銀行的興起及其在跨境支付中的作用 132

代理行制度的普及與匯票制度的新發展 139

傳統的和半傳統的跨境支付系統 150

第四章 跨境支付在 20 世紀的發展

美元成為 20 世紀後半期的主導國際貨幣 160

政府間多邊支付組織登上歷史舞臺 167

商業銀行成為跨境支付服務的主角 175

中央銀行成為國內支付體系建設的主導 185

卡網組織與跨境零售支付的發展 191

歐元區結算體系的創立和發展 197

跨境支付國際網絡的基礎設施建設 204

第五章 數字時代的跨境支付及其未來

數字時代的到來及其對跨境支付的影響 219

貝寶支付的興起和移動支付在中國的崛起 225

跨境零售支付的流行和傳統代理行的式微 232

加密狂熱和臉書“創意” 238

跨境支付難題與轉型 247

數字貨幣與數字人民幣 261

參考文獻

條目索引

跋 跨境支付國際發展歷程的啟示

致謝

序言

跨境支付活動出現於人類誕生之初，遠古時期不同部落和不同部族之間的經濟交往和物品交換或是最早的跨境支付。彼時，多種多樣的物品曾經充當過跨境支付工具，來自印度洋島國馬爾代夫的海貝很可能就是中國商周時期使用的跨境支付工具。中世紀以來，跨境支付領域經歷了數次重大創新和飛躍。從中國唐朝的“飛錢”到美第奇家族的私人跨國銀行，從國際清算銀行（BIS）到環球銀行金融電信協會（SWIFT），從移動支付到數字貨幣，全球跨境支付領域的每一次變革無不生動地體現了創新驅動和創新主導在這一發展歷程中所扮演的不可或缺的角色。尤其是 21 世紀以來，隨著全球化進程的加速和數字技術的迅猛發展，特別是網絡與通信技術的崛起，支付方式和跨境支付正在經歷新一輪的重大歷史變革，並持續推動著全球經濟和金融的進一步融合發展。

首先，跨境支付為經濟發展和貿易便利性提供了堅實的支持。全球產業鏈的建立和拓展需要一個高效、安全的國際支付體系，而跨境支付的便捷性和高效率直接影響到企業和個人的國際業務活動，為推動全球經濟的增長和合作發揮著不可替代的作用。

其次，支付和跨境支付作為金融系統的核心組成部分，將全球經濟與全球金融緊密連接在一起，其穩定性直接關係到全球金融體系的健康。作為全球經濟的關鍵紐帶，支付和跨境支付在全球經濟中的重要性正日益彰顯。

最後，跨境支付對於國際貨幣的地位有著直接而深遠的影響。歷史上，英鎊和美元在 20 世紀前半期和後半期分別取得顯著的國際貨幣地位，就與兩國國內支付和跨境支付的快速發展密不可分。在當今世界，中國作為躋身全球前列的貿易大國和國際收支大國，未來人民幣理應在世界經濟和貿易中發揮更大作用。而在人民幣國際化的發展過程中，中國跨境支付產業的大發展必將發揮關鍵作用，推動人民幣在國際經濟體系中被廣泛使用。

作為一個具有重要地位的新興產業，跨境支付與國內支付的互動關係日益頻繁和密切，共同為中國經濟高質量發展提供著重要支持。國內支付作為跨境支付的基礎和出發點，其發展必須得到重視。改革開放初期和中期，由於我國國內支付發展相對滯後，涉及我國的跨境支付主要是應用跨境支付的國外成果和規範。進入 21 世紀以來，隨著中國經濟的持續增長和數字新技術的大量涌現、不斷創新，我國支付產業發生了根本性的變化。一批國內企業崛起並進軍國際市場，成為跨境支付全球領域中新的重要角色。可以預見，未來中國將在跨境支付全球產業中發揮更加顯著的作用，為國內支付和跨境支付的良性互動提供有力支持，助力中國經濟高質量發展。

令人遺憾的是，支付，尤其是跨境支付問題，過去在我國學術界卻相對被忽視且研究不足。這主要源於改革開放初期和中期，支付多為銀行的“附屬”業務，中小企業和普通民眾的支付則主要依賴現金。當時的“國際結算”學科能夠應對跨境支付的大多數問題。相對於經濟和貨幣金融領域中的其他問題，國內支付和跨境支付的重要性並未得到應有的重視，也鮮少有人進行深入的研究。今天，學界與業界都有必要加強對支付和跨境支付的全面研究。因為，對跨境支付的學術溯源研究，能幫助我們更好地理解和應對全球經濟中不斷變化的支付環境，為構建更加穩健和創新的金融體系提供有力的支持；對跨境支付的創新產業研究，能讓我們緊緊抓住數字技術與數字經濟所帶來的高質量發展新機遇，更好地服務實體經濟與民生建設；對跨境支付的前瞻政策研究，則敦促我們在各種複雜國際環境中把握歷史主動，為金融強國建設目標奠定堅實的發展條件與安全基礎。

賀力平教授長期從事國際金融的研究與教學，在國內外享有很高的聲譽。他帶領博士生趙鷂，遨遊史海、歷時數年最終撰寫成這部《跨境支付全球史》，填補了我國跨境支付領域歷史研究的一項空白。在這部著作即將面世之際，謹向他們表示衷心的祝賀！這部著作的出版不僅有著重要的學術價值，更對推動我國跨境支付領域的創新研究、促進數字貨幣等新技術應用具有深遠的現實意義。這本書值得感興趣的讀者認真閱讀和思考，一定開卷有益。

清華大學五道口金融學院前院長

中國人民銀行原行長助理

張曉慧

2024 年 1 月 24 日於北京