神奇Ｋ線王股市戰法：讓你一下單就有8成勝率，快速累積千萬財富！（合訂本）

★170張圖全圖解 ╳ 4種獨門交易模型 ╳ 德州撲克戰勝風險
★學會技術分析工具，做好「選股和擇時」，成為波段獲利高手！

掌握K線技術分析的訣竅，判斷多空動能變化。
洞察主力企圖與量能走勢，抓準低買高賣的時機。
活用均線和葛蘭碧法則，順勢操作波段賺透透！

★★K線王的股市戰法，讓投資小白也能變身大贏家
本書作者江海被譽為K線王，不僅擁有20多年投資經驗，還培訓出許多專業操盤手，系列著作更暢銷100萬冊！他告訴我們，「選股和擇時」是投資的關鍵課題，懂得與強者為伍，操作黑馬股和強勢股，便能躍身股市20%的贏家。
在本書中，他透過170張圖，有系統地用Ｋ線、均線、分時盤面的實戰技巧，解析大量個股案例，幫助你把握主力操盤意圖，捕捉漲跌訊號、抓住買賣先機，讓你一下單就有8成勝率，創造一億財富的人生！

★★洞悉操盤手的6種思維，把主力當作賺錢助力
股價每天上下起伏，怎麼解讀漲跌的真實涵義？要成為投資高手，得了解主力資金如何運作股價，以及人性在市場變化時如何反應。
【主力思維】跟隨股市中炒作題材的大資金，反人性操作，在關鍵時刻和位置，發現重要訊號，快速做出買賣決定。
【順勢而為】「線上就滿倉，線下就清倉」是主力操盤守則，但是線有均線、趨勢線，還有指標演繹出的線，你該怎麼做？
【讓利潤奔跑】想獲利200%，必須掌握大趨勢，買在相對低點，並容忍期間的回檔與盤整。那麼，怎樣大幅降低持股難度？
而且，本書還解說「資金為王」、「強找恆強」及「截斷虧損」的觀念和作法。

★★看懂Ｋ線17個形態變化，找到致勝買賣點
K線是技術分析的基礎，若要在股市賺錢快又穩，首先得了解單根K線的9 種形態，包括大陽線、十字星、長下影線、流星線、高浪線……
◎紡錘線：當天振幅小於5%、實體大於1%的K線，陰陽不分，分時盤面以橫盤震盪為主，代表分歧或喘息。
◎長上影線：當天整體振幅超過5%，上影線的幅度是實體的3倍以上，表示股價上衝後遭到空方打壓，上方賣壓較重，有調整的需求。
接下來，你最好也認識雙根K線的8種組合，像是「早晨之星」、「蝴蝶結」等。

★★剖析盤面的股價和量能，操作波段賺足價差
面對主力操盤下的吸籌、洗盤、強勢拉升，快速下跌，你學會分析盤面要點，就能提升投資勝率。
【分時走勢】一旦發現分時走勢圖中頻繁出現攻擊波，就要關注可能是資金在買進，這對分析主力當下所在的成本區有重大意義。
【支撐與壓力】股價走勢與K線運行一樣，每個轉折點都可能遇到支撐與壓力，因此分析它們是研判主力動向、尋找買賣點的關鍵。
【吸籌與出貨】資金長期積極吸籌的盤面，是選股的重要依據。相反地，個股在階段性高點出現拉升後快速打壓，都伴隨主力出貨，不是首選標的。

★★用均線與葛蘭碧8大法則，準確判讀漲跌訊號
均線是主力操盤的標尺，更是在低位騙籌、高位變現的工具。散戶如何解讀短、中、長期均線發出的訊號，準確找到買賣點？你可以利用葛蘭碧8大法則——
◎黃金交叉：形成時最好是放量的大陽線，且結構越明確，股價後期上漲機率越大。
◎回撤不破：股價站穩操盤線後，回測時不跌破，操盤線會發揮支撐作用，可以加碼買進。重要的是次日的K線和成交量能顯示……
◎死亡交叉：要清楚當下股價位置、波段運行是否完整、主力資金是否開始出場？

另外，你知道嗎？許多操盤手都在玩德州撲克，
因為其中蘊含的風險和策略邏輯，與股市相通。
本書透過德州撲克牌局，帶你認識股市3種風險，
體驗成功的投資思維，汲取交易智慧！


＊此書為《交易者思維的主力之戰》與《最強投資大師教你看懂飆股K線》的合併修訂本

江海
本名孫清，是江氏交易系統創辦人、中國管理科學院特約研究員，被譽為「華人K線王」。曾擔任復旦大學證券研究所投資者教育基地副主任、復旦大學證券研究所高級研究員，具有豐富的專業操盤手培訓經驗，數年來為私募培育大批卓越的操盤手。
2014、2015年，率領投資團隊在一拖股份、山鷹紙業、達安基因、萬馬股份等牛股的投資過程中，取得顯著收益。2016、2017年，率領投資團隊在上海鳳凰、燕塘乳業、中興通訊、魯西化工等牛股的投資過程中，同樣取得顯著收益。
著作有珍藏版財經書《股市立論與財富革命》，以及江氏交易天機系列叢書《買在起漲》、《趨勢為王》、《漲停聚金》、《莊散博弈》、《黑馬在線》、《價值爆點》。
在「江氏操盤手」系統課程當中，「贏在起跑線」、「股市實戰擒莊絕技」、「漲停因數與量價關係解密」等課程，具有很高知名度，而且《贏在漲停》、《波段為王》、《盤口天機》等高級操盤手內訓教材，已成為操盤經典。

作者序 投資股市做好4件事，快樂實現財富自由

在這些年裡，江氏交易系統日漸完善，越來越多投資者知道並認可它。我堅信股市如人生，做好人才能買到好股票，因此在本書付梓之際，與大家分享我怎麼理解「如何成為更好的人」。

◎第1件事：信任與決心
信任是我有今天成就的種子，也是我能執著走在這條路上的泉源。我相信股市有規律可循，而且一定有人通曉它，所以我不斷尋覓那個可以把我真正帶入股市的貴人，直到我遇見恩師。在8年的時間裡，我堅定不移地跟隨在恩師身邊，用別人想像不到的勤勞和汗水，不斷學習與精進，夜以繼日地走近股市，並且探索股市。
對一件事情有興趣不難，難的是持之以恆做同一件事。數年來堅持不懈的能量，來自我對恩師的信任與在這條道路上走下去的決心。我對學員和徒弟的要求也是一樣：當你全然相信並接受時，股市的大門才會為你打開。

◎第2件事：寬容待人
感謝恩師寬容我的每個錯誤，這樣的教學品質讓我感受到投資大師的心胸和格局。寬容不只是對身邊的人，也包括身邊發生的一切好事和壞事。你要像寬容自己一樣，寬容身邊的每個人，寬容市場給予你的每次虧損，寬容每個誹謗你的人。我因為學會寬容，遇事更加平和，以更成熟的心態面對股市的千變萬化，結識更多來自五湖四海的朋友。

◎第3件事：由衷感恩
如果你還沒體會到感恩的奧妙與能量，我真心建議起身實踐，因為你會發現生活有著微妙變化。我因為感恩，生活中減少了抱怨、多了美好，在逆境中找到希望。感恩美好的事物很容易，然而精彩的人生屬於那些對挫折也心存感激的人。我們要感恩股市，是它成就成千上萬的投資者；感恩主力資金辛勤地運作，讓我們有獲利機會；感恩每個刻骨銘心的往事，讓我們變得更加堅強與勇敢。

◎第4件事：愛自己
當信任、寬容及感恩成為你生活的一部分時，你將時時刻刻被正能量包圍，漸漸發現自己變得越來越光彩照人，因為在實踐信任、寬容及感恩的同時，自己才是最大的寵兒。愛自己不是買最貴的衣服、住最漂亮的房子、開最豪華的車，而是願意讓自己不斷增長內心平和、洞察萬物的能力。愛自己不是自私，而是愛周圍一切的開始。

股市是最好的修行場所，但修習的不是技術，而是躁動不安的心。如果股票投資還沒帶給你快樂，請你學會信任、寬容、感恩和愛自己，這才是讓你在精神和物質層面上變得富足的根源。
開卷有益，歡迎大家與我一起在股市中成長、前行！

推薦序一　學會技術分析，股海揚帆即刻出航∕呂隨啟
推薦序二　汲取神奇K線王理論精華，牛市熊市都能賺∕曲君潔
作者序　投資股市做好4件事，快樂實現財富自由
導讀　跟隨大師操盤守則，股市小白也能晉身高手

第1章 股市Top 20%的贏家，熟悉主力操盤策略
【1-1】主力思維：跟隨炒作題材的大資金，發現重要訊號
【1-2】順勢而為：確認股價有20%上漲空間，再建立部位
【1-3】資金為王：股價上漲需要資金推動，成交量是關鍵
【1-4】強者恆強：強勢股能帶來高額獲利，但要注意什麼？
【1-5】截斷虧損：在下降趨勢，虧錢要快溜更不能補倉
【1-6】讓利潤奔跑：想賺200%，你得選對買點並承受回檔
第2章 充實理性投資知識，掌握順勢交易技巧
【2-1】解析6種行情趨勢，發掘勝率高的操作機會
【2-2】觀察K線、均線及成交量，尋找穩當的買賣點
【2-3】為了提高成功率，要尋找訊號、建立模型……
【2-4】根據道氏理論，我教你3個週期的看盤方法
【2-5】逐步建構自己的交易模型，懂得跟隨股市變化
第3章 解讀Ｋ線形態和組合，判斷多空動能變化
【3-1】用單根Ｋ線9種基本款，預測近期股價動向
【3-2】用雙根Ｋ線8種組合形態，快速捕捉漲跌訊號
【3-3】多頭Ｋ線形成紅三兵時，宣告強勢資金進場
【3-4】空頭Ｋ線出現黑三鴉後，怎麼判斷股價是否上漲？
【3-5】漲停板是散戶的雙刃劍，追漲停有8個祕訣
第4章 分析盤面的股價和量能走勢，抓準買賣點
【4-1】分時走勢：從股價與量能，察覺強勢資金的痕跡
【4-2】支撐壓力：構成趨勢運行、頂底轉化的重要依據
【4-3】吸籌盤面：關注吸籌或搶籌跡象，搭上主力順風車
【4-4】出貨盤面：識別出貨與洗盤，決定是否繼續持股
第5章 善用均線和葛蘭碧法則，洞察股價漲跌趨勢
【5-1】參照短、中、長期均線，尋找上升趨勢的啟動點
【5-2】4大買點：黃金交叉、回測不破……，哪個最好？
【5-3】4大賣點：死亡交叉、小幅突破……，應從主力角度來看
第6章 操盤手都在玩德州撲克，有你想知道的奧秘
【6-1】玩德州撲克，可以學到什麼股市投資秘訣？
【6-2】認識交易的3種風險，能降低你虧損的金額
【6-3】從德州撲克競技，認清資金優勢是勝負關鍵
【6-4】一時失利別沮喪，這樣進攻和防守就扳回一城

思考題答案　養成強者思維，站在巨人肩膀上行動
後記　持續累積投資經驗，財富自然滾滾來

第1章 股市Top 20%的贏家，熟悉主力操盤策略

1-2 順勢而為：確認股價有20%上漲空間，再建立部位
在投資過程中，趨勢是永遠不變的話題，但仁者見仁、智者見智，每個人對它有不同的看法。這種看法的差異由很多要素決定，甚至包括每個人從小生長的環境，因為這導致人們對事物的看法有所不同，以及從不同方位詮釋的能力。
有的人覺得趨勢就是一根線，是決定我們每筆交易的核心。股市中有句話是「線上就滿倉（意指用所有資金買進股票），線下就逃跑」，能理解這句話的投資者少之又少，而真正用它指導交易的人更是屈指可數。
「線上就滿倉，線下就逃跑」的重點在於，其中的線到底是哪根線？我們知道有趨勢線、均線、通道線等等，甚至每個指標都能演繹出好幾根線。
投資的困難之處在於，它的量多和複雜讓人們在選擇時無從下手，但要成為卓越的投資者，一定是充分了解各種分析工具後，才能找到最適合自己的操作。
特種兵的訓練也是如此，在最終的團隊作戰時，每個士兵都有自己明確的位置，但在一開始訓練時，要充分學習並了解各種武器，以及團隊的所有角色，才能找到自己最擅長的部份。一專多能不僅適用於軍隊管理，也適用於國家教育，更適用於培養專業操盤手。
以下詳細介紹順勢而為的4種情況：抓大趨勢賺大錢、放小趨勢棄小錢、看錯趨勢倒虧線，以及看錯小趨勢虧大錢。

◎1. 抓大趨勢賺大錢
談趨勢必然談到級別，不同級別的趨勢會帶來截然不同的獲利。但是，怎樣的股票會走出大趨勢？股市好幾年的閱歷成就一批人，卻也讓更大一批人痛不欲生。
股市正逐漸成熟，而且未來會更加成熟，因此一些經典投資理論的適用程度也會越來越大。這對於熱愛學習的股民來說絕對是一件好事，因為它可以讓我們不至於毫無根據地盲目猜測。
我認為投資要有信仰，但我指的信仰不是要你去信教派，而是要有自己認同的事，並且堅定不移，例如：投資營業收入5年內能上漲20倍的公司，或是股價至少會上漲10倍的企業。這是很簡單的邏輯，但是你能否踏實地付諸行動？
?瑞醫藥（600276）是價值投資的代表，從趨勢級別角度分析， 這是一檔月線級別的大股票。行情級別的判斷確實會有一定的滯後性，但對於更大級別的趨勢來說，趨勢的延續性和持續時間越久，後期可操作的機會就越大，所以一旦確認是週線或月線級別的大行情後，除非上市公司出現實質性轉變，否則應該繼續持股。
見圖表1-13，?瑞醫藥在2004年到2018年的時間裡，股價從0.21元漲到89.23元。這是在還原權值的情況下計算得來，上漲幅度有423 倍。很多時候，股市是漲了一波後開始回檔，我們認為以年為單位的持續上漲是遙不可及的事，但股市上真的不乏這種標的。如果你曾經買過，有堅定持有嗎？

◎2. 放小趨勢棄小錢
談完大趨勢之後，我想你很容易理解小趨勢。凡事都是相對的，有大趨勢產生，自然會有小趨勢，但是很多人都把焦點放在小趨勢， 而忽略大趨勢。
股市中，有的模式是投資，有的模式是投機。再厲害的股票，即使在中長期上漲中，還是會有大幅震盪，你可以在它出現價差的震盪中買低賣高，讓獲利最大化。此時要強調的是，你在技術水準不足以買低賣高之前，不要陷入這個迷魂陣裡，因為現實通常會讓你的交易成本變得越來越高。
見圖表1-15，中海達（300177）的走勢和?瑞醫藥截然不同，一個是月線上的大級別上升趨勢，但圖中走的是日線上的持續下降走勢，最明顯的是60均線還在轉頭向下，沒有形成強勁走勢。在60均線對股價還有壓制時，只會走出小級別的趨勢，最多是一個30分鐘級別的趨勢，而在一般情況下，該趨勢由2個或2個以上的15分鐘上升趨勢構成。
在中海達的2個上升行情中，第一個是由幾根強勢陽線構成，其中最後一根K線以長上影線的方式，滯漲在60均線附近，之後展開橫盤。雖然股價衝高後快速回落，但已經站上30均線，再次回檔後止跌在30均線附近。
第二個上漲波段是以一個一字漲停板的方式結束，大家要牢記，當大盤環境不是非常樂觀時，一旦60均線還未反轉啟動，漲停板的持續性是不夠強的，尤其前方的長期橫盤區間形成大量套牢盤，這麼短時間的底部橫盤不足以完成籌碼的充分轉換，一旦股價跌破15分鐘或5分鐘的上升趨勢線，就是短期要賣出的時機。
最穩健的操作方式不是抄底，而是一個試探性築底波段出現後，再運行一個有效回測波段，我們參與第二個上漲波段，因為第一個上漲波段通常是小級別的反轉行情。所以，第一個上漲趨勢是我們要放棄的小趨勢行情。
見圖表1-16，金龍汽車（600686）的第一個上升波段從10.37元上漲到14.36元，波段的漲幅接近40％，但是這個上漲波段給予投資者的確定獲利空間只有20％，而且要在操作水準較好的前提下。你參與的每一次交易一定要最大程度規避風險，盡量提高股價上漲的確定性，因此在沒有充分資訊確保股價有20％上漲空間之前，絕不能輕易建立部位。
從金龍汽車的走勢可以看出，每次的弱勢回測遇到60均線的有效支撐後，就是下個波段的起點，此時行情級別提升，所以會出現確定性更高的交易點位，而之前的上漲波段是我們要學會放棄的。

◎3. 看錯趨勢倒虧錢
有的人說投資股票很簡單，就是漲和跌兩個方向，買對應該不難，但事實就是虧錢次數遠多於賺錢次數，也就是說，單從賺錢還是虧錢的角度來看，很多人的操作結果，還不如自己扔硬幣進行買賣的賺錢次數多。
股市的變化時時刻刻牽引股民的心，因為心裡惦記著帳戶，很難在股價的千變萬化中獨善其身。這時候，在「亂花漸欲迷人眼」的走勢中，保持鎮定才是能夠獲利的關鍵。所以，很多時候我們不是看錯趨勢，而是還沒認真看就枉然做出結論，於是結果自然很難像預期一樣理想。
如圖表1-17所示，歐普康視（300595）走勢圖中標注的形態非常值得研究，它是技術分析中特別強調的收斂三角形，而且根據重心原理不難發現，股價的低點一直在抬高，這是趨勢理論中最值得關注的訊號，也就是股價有持續性上漲的需求。
但是，根據波浪理論調整浪的ABC結構要求，歐普康視從最高點的70.91元下跌開始，只完成A浪的下跌，當下的收斂形態只是反彈B 浪的一種走勢，還差一個下跌的C浪，也就是股價只有對該收斂形態的下軌走出一次有效突破後，結構才是完整的。
在不夠深入理解結構的情況下，很難判斷股價後期會再次下跌， 如果只關注到股價回測60均線後的支撐而貿然買進，就只是關注當下的一個點而忽略整體局面。建議投資者觀察後續的走勢，畢竟書籍只能帶來思維轉變，最終的實質轉變需要不斷努力和學習，才能夠實現。
交易是一件依靠機率獲利的事，沒有人可以長期確定獲利，但假如你參與交易從來不學習和總結，便可能進入長期確定虧損的狀態。所以，看錯趨勢是人之常情，我們不能苛求自己不犯錯，但要嚴格要求犯錯後及時終止錯誤。
如圖表1-18所示，在牧原股份（002714）的上升趨勢中標注3個高點，無論你在任何一個高點買進，都會面臨調整，也就是帳戶的浮動虧損。如果在第一個和第二個高點出現後，你堅定看好上升趨勢，沒有採取停損措施，那麼在時間允許的情況下，都會有解套進而獲利的機會。因此，你一定會接收到股市發出的訊號：在上升趨勢中追高不用害怕，因為它會給你解套。但堅定地在第三個高點時繼續進場，結果卻天差地別。
這就是股市，它從來不會長時間重複一個規律，而是在你認清這個規律時，才遭到破壞，所以看錯趨勢是正常的。但是，我們在每一次交易時，都要給自己買一個保險，設置適當的停損位，避免出現大幅虧損的結局。



第2章 充實理性投資知識，掌握順勢交易技巧

2-3 為了提高成功率，要尋找訊號、建立模型……
買賣股票是一個理性的決策過程，投資者必須邏輯清晰地處理各方面的資訊，做出成功率較高的買賣決定。專職投資人無論平日生活多麼隨性，一旦涉及交易就不能馬虎，無論運用的資金是否是自己的，都要對帳戶負責。
以下詳細介紹理性交易的3個步驟：確定機會大小、尋找交易訊號，以及確立交易模型。

◎1. 確定機會大小
為什麼我的股票漲了10％就轉頭向下？為什麼老師的股票翻了一倍還能強勢上漲？做交易要明白自己當下的狀態，充分認識自己，了解股市當下的趨勢級別與趨勢執行時間，才能充分認識股市，指導接下來的交易。也就是說，在一次交易之前，我們要做的分析是：股價後期的上漲空間有多大？運行時間有多久？
在操作之前，先對股市做出研判，例如：當前會產生什麼樣的行情？是上漲不足1個月的反彈行情？還是持續上漲幾個月的大牛市？ 不同機會下的操作策略十分不同。
股民都曾遇到這樣的問題：別人說這檔股票好就買進，一下子漲20％，怕利潤回吐便趕快出場走人，結果這只是大牛股的啟動初期，後期還有50％利潤空間。有時候做短線，結果第二天直接開低，虧損5％後要等反彈再出，結果第三天再次開低虧損10％。此時心想：我要堅決不能賣，因為我一賣出就會有反彈，之前吃過很多次這樣的虧，再等等看好了。第四天果然皇天不負苦心人，開高2％，你想等向上再衝一波就走，結果反而直接轉頭向下，虧損到13％。最終不能停損，只好堅決持股等待解套。
投資者很難準確做到分析並確定機會的大小，因此用「準確」這個標準來衡量，會讓我們進入交易誤區：盲目追求高點和低點，殊不知任何對完美的嚮往，都會讓我們誤入無法回頭的深淵。所以，預測不等於妄斷，一旦發現前期的判斷出現問題，就要及時調整。
見圖表2-30，在洪匯新材（002802）的走勢中，開始有一次股價向上運行的預判，因為前期的強勢上漲，無論是從動能角度，還是波浪理論角度來看，股價都有一次創新高的可能。再加上3個月的強勢整理期間，出現非常明顯的收斂形態，這是一個值得關注的形態，因為強勢資金在該形態中可以充分換手，為股價後期的趨勢運行做好鋪墊。在整理的過程中，60均線被逐漸修復， 從下跌到走平再到向上，所有資訊都顯示股價向上運行的機率大，因此股價有向上運行一個15分鐘或60分鐘級別趨勢行情的可能。
不過，股價以一根非常弱的小陽線向上假突破後轉身向下，60均線沒有發揮有效的支撐作用，反而是以強勢陰線的方式快速向下跌破。在做出預判後，不是毫無理由地堅持前期的判斷，而是當股市出現非預期訊號時，能夠及時調整，有時候不得不認賠出場。
見圖表2-31，佩蒂股份（300673）完成一個上升波段後進入調整期，該調整結構跌破60均線，股價的持續震盪每次都受阻於60均線。雖然前期低點的支撐被測試過，也證明有效，但在第二次測試時，股價果斷向下跌破，顯示出將要下跌的跡象。
但是，在股市氛圍極度悲觀的情況下，股價逆勢反彈，完成上升波段，此時股價的寬幅震盪讓股市的多空氛圍迷茫，因此成交量沒有明顯放大的跡象。股價再次回檔，回到前期被確認過、也被跌破過的低點位置轉頭向上，此時趨勢的級別和上漲空間，與前一波的破底反漲行情截然不同。
在判斷該行情級別的過程中，最大的干擾來自破底，因為股價跌破前低點是趨勢交易者最大的忌諱。「縮小圖形看趨勢，放大圖形看量價」，對一個趨勢交易者來說，必須學會從更長的時間上看待趨勢的運行，才能避免一葉障目。
從更大的趨勢來看時，可以發現這是一次調整過程中的誘空行情。破底反漲的誘空不是一般主力能做到的，一定是有較強的資金實力，所以在明白這些訊號後，股價後期的走勢非常值得關注。

◎2. 尋找交易訊號
每一次交易都是一次系統決策的過程，這要求我們理性、客觀對待整個過程和做出的結論。所以，能夠形成一套有系統的投資邏輯體系，是保證交易勝率的前提條件，我們一方面需要透過卓越的投資哲學來武裝自己，另一方面要在經驗豐富的老師帶領下，深度接觸與認知股市，進而從中獲利。
在識別行情機會之後，要進一步確定交易訊號，選股不等於買進，要盡量讓買進行為慢一點，這是專業操盤手提高操作準確率的前提條件。隨著我們對趨勢、K線、均線、成交量等技術，以及基本面變化的眾多要素，有深度理解之後，會逐漸構成自己的交易模型，讓我們的買進訊號更準確。
分析股價走勢，就像拿著放大鏡觀察行情的結構。投資者可以仔細觀看更小週期的結構，判斷當前股價走勢的狀態和位置，是否具有操作機會。
技術分析的核心在於遵循道氏理論的三重運動，從基本運動、次級運動再到日常運動，最重要的是對經典的分析方式進行定量分析， 就能更有效地用來分析股市該有的特徵。
無論是華爾街還是陸家嘴，經典的投資哲學都是投資者要學習和掌握的。道氏理論歷經百年不衰，一個理論的存在都有其道理，只是我們沒有很好地理解和認識它的精華。傳統的道氏理論研究的股價走勢週期比較長，很難滿足現今投資者想快速實現短期獲利的需求。因此，在道氏理論的基礎上更深度解讀行情，是現今投資者想追求的，而且隨著科技越來越發達，是可以實現的。
見圖表2-32，世榮兆業（002016）前期經過長時間的底部橫盤， 是一個橫盤整理的基本運動。在道氏理論中，基本運動至少是一年以上，但我們分析時會強調道氏理論的三重運動是相對的，只要能夠識別三種運動，就會出現基本運動、次級運動和日常運動的關係，有時候我們會用大週期、主週期和小週期，來詮釋股價在不同級別行情中的走勢。
股價在突破底部橫盤整理後進入上升趨勢時，可以預期這是一個基本運動級別上的橫盤趨勢，時間或空間和前期的底部橫盤是對應的，但該基本運動的運行過程中，必然會由多個次級運動構成，而每個次級運動又會由多個日常運動構成。
在任何一個級別的上升趨勢中，都會出現多個交易訊號，但不是每個交易訊號都要參與。什麼樣的上漲邏輯，需要什麼樣的性格和心態的人來參與，當你充分認識股市與自己，就會知道什麼是你該參與或不該參與的。
見圖表2-33，新光藥業（300519）的訊號1是一個小級別的向上突破，如果你打算參與，就要明白股價上方壓力重重，必須快進快出。訊號2的級別和訊號1相同，只是5分鐘或最多15分鐘的趨勢行情。
訊號3值得關注，股價突破前高後回檔，是確定性最強的買點， 也就是最後一個小級別趨勢的衝頂行情，結果不言而喻。訊號4因為是漲停板，基本可以確定調整到位，問題在於後期股價以什麼樣的方式上漲。訊號5再次突破前高，此時是以漲停板的形式突破，多方動能強勢，後市可期。